Varta AG ha dado este fin de semana un paso de gigante para garantizar su viabilidad económica. El fabricante de baterías, que arrastraba una deuda de 485 millones de euros, ha llegado a un acuerdo con sus acreedores e inversores estratégicos para reestructurar la compañía y dar estabilidad a largo plazo mediante la inyección de nuevos fondos y un proceso de recapitalización que modificará la estructura de la propiedad.
La empresa necesita a corto plazo un total de cien millones de euros, que aportarán principalmente el austriaco Michael Tojner (a través de la empresa MT InvestCo), actual accionista mayoritario, y el fabricante de automóviles deportivos Porsche, que entra de esta manera en el capital del grupo con una participación minoritaria… aunque bastante sustanciosa.
Tal y como explica el proveedor de baterías, esta inyección económica se llevará a cabo mediante una ampliación de capital: 40 millones de euros serán en efectivo (Porsche aportará 30 millones frente a los diez de MT InvestCo) y los otros 60 millones serán en nuevos fondos mediante un préstamo sénior garantizado procedente de los prestamistas existentes. Con esta operación, la financiación del fabricante está asegurada hasta finales de 2027, como ha anunciado Varta.
Una vez finalizadas todas las medidas de capital, MT InvestCo y Porsche tendrán cada uno el 32% de Varta, mientras que los demás financieros en conjunto tendrán el 36% restante de la compañía.
Reducción de la deuda
En consecuencia, la deuda se reducirá de los 485 millones de euros actuales a unos 200 millones, lo que permitirá al proveedor afrontar el futuro de una manera mucho más optimista, como explica el director financiero, Marc Hundsdorf: «Con el acuerdo alcanzado entre todas las partes, se ha logrado un avance decisivo para un concepto de futuro sostenible para Varta. Con las medidas de reestructuración financiera y los compromisos de los inversores individuales, hemos sentado las bases para desarrollar plenamente el potencial de innovación y liderazgo tecnológico de la compañía. La financiación y la liquidez del grupo están ahora estabilizadas de forma sostenible y aseguradas a largo plazo«.
La deuda existente y la nueva vencerán el 31 de diciembre de 2027. «Como resultado, las medidas descritas anteriormente permitirán a la empresa reducir significativamente su deuda, obtener financiación a largo plazo y, al mismo tiempo, disponer de un marco muy sólido para asegurar la realización de los planes de negocio actuales y las inversiones en tecnología hasta finales de 2027», concluye la compañía.
Porsche se hace con V4Drive Battery
En este contexto, Porsche ha anunciado la adquisición de una participación mayoritaria en V4Drive Battery, la entidad en la que Varta agrupa su negocio de células de iones de litio de gran formato, que se utilizan, entre otros, en la propulsión híbrida del Porsche 911 Carrera GTS. La compra se realiza principalmente a través de una aportación en especie y Varta mantendrá una participación minoritaria.
Según el fabricante alemán de vehículos deportivos, V4Drive Battery seguirá adelante en su plan por levantar una nueva fábrica en Nördlingen (a 115 km de Stuttgart, sede de Porsche), anunciada la pasada primavera. Esta nueva planta entrará en funcionamiento en 2025 y Porsche contribuirá a su construcción «como contribución en especie», señala. La idea del fabricante es ofrecer servicio a otros clientes más allá de Porsche.
«Varta y Porsche ya colaboran estrechamente en el ámbito de las celdas de baterías de alto rendimiento. Con la adquisición mayoritaria de V4Drive, pretendemos impulsar la empresa y realizar una importante contribución para mantener las tecnologías clave en Alemania», ha explicado Lutz Meschke, vicepresidente del Consejo Ejecutivo y miembro del Consejo Ejecutivo de Finanzas e IT de Porsche.
